6月30日—7月4日A股资金情绪回暖！超七成机构调研股正收益？

在本周的交易日（6月30日至7月4日）里，A股市场的资金情绪明显转好，上证指数实现了全周1.40%的涨幅，最终定格在3472.32点；与此同时，深证成指也实现了1.25%的上涨，而创业板指的涨幅更是达到了1.50%。

本周，多个行业纷纷吹响“反内卷”的号角，其中钢铁、光伏等板块股价迎来涨停潮。具体到主题题材，光伏玻璃一周内涨幅超过10%，而CRO（合同研究组织）、创新药、维生素等主题也表现出色。中央财经委员会第六次会议明确指出，针对“内卷式”竞争的治理问题，并着重提出“促进落后产能有序退出”的方针，由此，一场旨在抵制内卷、淘汰过剩产能的行业行动全面展开。在这一背景下，光伏、钢铁、水泥等行业已经迅速启动了减产措施。

至7月4日，本周内共有158家上市公司发布了机构调研的纪要。观察盈利情况，超过七成的被调研股票在本周取得了正面的收益。特别是涛涛车业，它成为了本周最受机构关注的股票，并在一周内实现了最大的收益，涨幅达到了29.82%；卫信康的涨幅也超过了25%；而远航精密、康达新材、东山精密等六家公司的涨幅均超过了10%。

本周涛涛车业成为接待调研机构最多的企业，众多机构如博时基金、中欧基金等共计137家纷纷加入对其的调研行列。自6月初开始，涛涛车业的股价已经实现了翻倍增长，而在7月1日这一天，更是吸引了超过百家机构的集中调研。涛涛车业在2023年3月成功登陆深圳证券交易所创业板，作为北美休闲车市场的领军企业，该公司专注于智能电动低速车及特种车领域，其产品广泛应用于休闲运动、智能出行和特种作业等场景。

涛涛车业于6月30日对外公布了2025年上半年的业绩预告，预估其归属于母公司的净利润将在3.1亿元至3.6亿元之间，这一增长幅度预计将达到70.34%至97.81%。在调研期间，该机构询问了涛涛车业关于2025年上半年业绩增长的原因。涛涛车业的高层管理人员回应称，在报告所涵盖的时期内，得益于品牌知名度的持续增强、销售网络的不懈优化以及运营效率的持续提升，涛涛车业的营业收入和盈利能力均取得了显著的提升。

本周，顺网科技成为另一家迎来百家机构调研的企业，作为电竞服务领域的核心供应商，该公司与调研机构就其整体经营状况展开了深入交流。顺网科技强调，其在算力业务领域成功融合了多种异构算力资源，打造了一个涵盖专业计算和渲染算力的多层次算力服务架构；此外，借助丰富的算力资源，公司已构建了AI算力基础设施平台——顺网智算石家庄市神兴小学，该平台能够提供适用于多种模态和场景的AI模型服务。

本周，92家机构对信捷电气进行了调研。这家企业专注于工业自动化产品的研发和应用，为装备制造行业提供定制化的细分领域解决方案。据悉，信捷电气目前掌握了可编程控制器（PLC）、伺服控制系统、人机界面（HMI）以及变频驱动等核心产品。

该机构对人形机器人行业关键部件的研发进度表现出浓厚兴趣，信捷电气的高层管理人员表示，公司已在核心部件领域成功研制出中空杯式电机和无框式力矩电机；在编码器领域，公司能够为机器人提供高品质的编码器产品。此外，公司还储备了驱动器、高性能光学编码器以及机器人“小脑”控制等关键技术。我们期望通过整合产品、技术团队、制造实力、下游重要客户以及应用场景等多方资源，来加快实现人形机器人业务的实际应用。

京北方在上周已经迎来众多机构的调研，本周又有91家机构加入其中，调研焦点依旧集中在稳定币领域。京北方指出，与传统跨境支付方式相比，稳定币在效率与成本方面具有显著优势，未来有望与数字人民币形成良好互补，成为推动人民币国际化进程的关键力量。此外，公司还对RWA（现实世界资产）产业的发展前景持积极态度，并给予高度关注。公司致力于深度参与稳定币和虚拟资产领域，与国富量子共同探索在稳定币发行及虚拟资产交易平台等领域的合作契机，以期为公司创造更多的业务增长点。

厦钨新能在多个业务领域进行了布局并取得了进展，因此在本周吸引了76家机构的关注，并接受了他们的调研。厦钨新能透露，公司正致力于开拓新的盈利增长点，其中一方面是正极补锂材料的研发，他们已经成功研发出高稳定性的补锂材料，并开始大规模生产供应；另一方面，公司推出了NL新型结构正极材料，与传统的正极材料相比，NL新型结构正极材料在结构稳定性、层间距以及能量密度和倍率性能方面均有显著改进，预计未来将在3C消费电子、机器人、低空经济、固态电池等多个领域得到广泛应用。